决战下半年，「蔚小理」靠什么？

“蔚小理”三兄弟，可谓是较上了劲。

上周蔚来公布改款ES6，由于该新车的价钱相比于老款有所降低，且计划争取更大要量的家庭用户，因此在上市之后引发了行业内外的关注，这其中就包罗理想汽车CEO李想。

或许是看到蔚来为了让ES6扛起销量，既降价又换场景，李想很快也立起了Flag——理想L7今年十月份做到每月2万辆的销量。由于ES6和L7都属于这两家产物系统中卖力走量的产物，也都是SUV车型，在业内看来两家之间的火药味很浓重。

除了增程式产物之外，理想也在上海车展上公布了自己的纯电结构：今年四序度将会公布一款代号为W01的纯电MPV车型，2025年前也还会公布5款纯电车型。

云云结构，便将焦虑也传导至了小鹏这边。这两天，小鹏汽车CEO何小鹏在其小我私人微博中提到，除了G6之外，小鹏也将于四序度正式推出*MPV产物X9，并强调打开“年轻态”的MPV市场。

除了产物比拼之外，“蔚小理”三家车企的竞争也正深入到更多领域。

蔚来的结构相对*，随着5月份合肥换电站工厂的建成和投资核聚变公司新闻的曝光，蔚来正追求在能源领域有更深入的结构，以便形成自己的怪异竞争力。

一直以智能化为标签、在智能驾驶上集中结构的小鹏，今年也通过推出扶摇架构，补上了在电动架构领域的拼图。通过搭载800V高压平台、一体化压铸等手艺，扶摇架构将提升小鹏汽车在快充、智能化等方面的使用体验，同时也降低了制造成本。

蔚来和小鹏都在电动化、智能化领域确定了自己的生长偏向，而理想除了却构增程式之外，也正在把触手伸向纯电领域，借上海车展宣布了自己的800V超充纯电解决方案，以及年底前建成300个高速充电场站的计划。

此前，“蔚小理”是统一战壕中的战友，那张三位CEO坐在一起的合照已深入人心。但就这两年来看，这三家车企已在产物和战略层面最先了充满火药味的相互较量，背后是他们正配合面临新能源汽车行业下半场，尤其是今年下半年竞争的压力。

一方面，新能源汽车渗透率提高的同时，也带来了行业增速放缓的瓶颈，蔚小理想争取市场份额将比以前更难。另一方面，在强势玩家林立的新能源汽车赛道中，蔚小理也蒙受着一轮轮价钱战、一个个黑马跑出的挑战。

详细到产物来看，在SUV领域，蔚来ES6和小鹏G6既要相互竞争，还得面临特斯拉Model Y、比亚迪唐，深蓝S7等车型的竞争。而随着飞跃在5月公布了比同级别燃油车价钱更廉价的纯电车型EQE，并被业内以为最先正视海内新势力的打击，整体行业的竞争也会越来越猛烈。

而外部对手此起彼伏的历程中，蔚小理更需要看清自己的问题所在，并致力于扎实的解决。三兄弟们在应付竞争之外，对于自身也还需要更起劲地提高，以穿越现在的低谷。

01“蔚小理”的下半年：新车大比拼 

5月25日，公布会仅过了一天，蔚来新款ES6便面向车主开启了正式交付。

相对于老款而言，新款ES6的*亮点在于“加量不加价”：形状方面，车身更宽，空间更大；内部则搭载了蔚来自研座椅和Banyan 2.0.0智能座舱系统。

为了实现整体辅助驾驶能力的提升，蔚来也在新版ES6上搭载了更多的硬件，好比在车顶标配了1个激光雷达，车身上也搭载了包罗毫米波雷达、摄像头等感知硬件。

这些智能化功效要实现，少不了芯片算力的支持。据先容，该车配有四颗英伟达芯片Orin-X芯片。同时还兼具双电机四驱系统等，*功率为360kW，百公里加速可达4.5s。

升级软硬件和性能的同时，新款ES6的价钱反而较老版38.6-55.4万元的区间有所降低，被定为36.8-42.6万元，但仍处于35万元以上的高端价位。

由于老款ES6一直是销量经受，蔚来对于新款ES6也寄予了厚望。一方面，蔚来为其做好了供应链、生产端和销售端上的周全准备，方可让该车型实现“上市即交付”。

另一方面，差异于以往对商务、行政人群的锁定，蔚来此次首番强调了新ES6的家庭用车属性，目的即是为了争取体量更为重大的家庭用户群体。在公布会上，蔚来也设计了约请一家三口与蔚来CEO李斌对谈用车体验的环节。

由此，蔚来正式开启了与理想汽车关于家庭用户群体的争取战。

有意思的是，在蔚来举行改款ES6公布会的当晚，李想公布微博称：“理想L7今年十月份做到2万辆/月，提前给团队设定一个小目的。”

李想点名的理想L7，是一款订价31.98万元-37.98万元区间的大五座SUV，主打三口之家，上市以来对外的宣传词都是家庭用户用车的*。由此在业内看来，该车型与改款ES6的竞争是不能制止的。

丝绝不掩饰自己在高端新能源SUV市场野心的理想，也正将触角舒展至纯电领域。

2023上海车展上，理想正式宣布了纯电产物矩阵，到2025年将会有1款旗舰+5款高压纯电车型推出。价钱方面，理想纯电车型会下探至20万元区间，与小鹏、比亚迪、特斯拉等睁开较量。生产上，理想也将分配出北京工厂，用于专学生产纯电车型，设计产能为10万台/年。

综合爆料信息来看，下半年四序度，理想将推出*纯电车型W01（内部代号），该车从造型上看或为一款“子弹头”、“遛背式”MPV，定位也仍是“原生为家庭打造”。另据环评资料显示，理想W01轴距3200-3400mm，从尺寸上已经跨越了市面上绝大多数纯电MPV，如极氪009、腾势D9等。

值得注重的是，小鹏也将于四序度推出自己的*MPV车型“X9”，定位7座纯电，强调打开“年轻态”MPV市场。

X9之外，小鹏今年的主力产物尚有一款SUV车型G6，订价20-30万元区间，将于本月正式上市，7月开启交付，直接对标特斯拉Model Y。G6接纳了两颗激光雷达和第二代XNGP智能辅助驾驶系统的设置，以及是由“充电5分钟、行驶200公里”的扶摇架构打造，均体现了小鹏希望通过这款车来打击更高销量的刻意。

云云看来，小鹏今年新推出的两款车型，将划分和理想、蔚来在MPV、中型SUV的细分市场上竞争。同为新造车“三兄弟”的蔚小理，曾经只管制止定位和目的人群的相撞。但从各家2023年的新品公布设计来看，随着市场竞争的愈发猛烈，三兄弟已经逐渐深入这场正面交锋、互夺份额的混战。

新车之外，蔚小理的竞争也正深入到综合手艺实力方面。

02 产物之外，拼综合手艺实力

今年以来，蔚来显著加速了在能源领域的措施。

一方面，随着5月26日蔚来宣布，位于合肥的首座换电站工厂开启发货交付，蔚来换电站产能不足的问题正在获得解决，2023年整年新增1000座换电站的目的也有望加速实现。

另一方面，蔚来投资15亿元确立核聚变Neo Fusion公司的动作也被曝光，新公司的目的是在20年内将可控核聚变应用于全球商业用途。核聚变即通过两颗原子核连系的方式获取能量，在“可控”情形下实现污染极小、效率极高的能源生产方式。

综合两者来看，蔚来正在下一步更久远的棋子：通过核聚变生产能源，并以充、换电站为储能载体和实现“虚拟电厂”，蔚来可形成相对完整的“产能-储能”结构，来与新能源汽车主业形成上下游互补的战略疆土。

回到当下，蔚来也在不停完善自己的智能驾驶能力，并试图从下半年起正式实验付费订阅。去年12月到今年3月以来，蔚来已经对车机系统举行了两次大升级，最新版本的Banyan车机系统是实现算力聚合功效的系统，蔚来的BEV+Transformer模子也正式量产上车，将于本月下旬一起向用户推送。

此外，市场也还注重到，蔚来于近期集中申请了GPT相关商标。李斌也曾透露，蔚来正在开展将大模子融入到自身语音交互系统NOMI的事情。

从核聚变到ChatGPT，从产能储能到人工智能，蔚来正在多点着花地提升自己的综合手艺实力。

当「大胃王」被遗忘，年轻人捧红零食博主

当「大胃王」被遗忘，年轻人捧红零食博主,看零食直播或测评视频的年轻人理由各有不同，而零食博主的风格也可分门别类。但同时，零食测评或吃播的品类既容易出现爆款，也容易撞款，同质化较为严重。

而对于本就以智能化为标签的小鹏来说，进入2023年后，小鹏则是从专注于自动驾驶能力的开发，转向加倍注重对整车架构的手艺提升。

一方面，小鹏推出了旗下集电气化和智能化为一体的全新架构平台“扶摇”，该平台通过量产800V高压SiC碳化硅平台、CIB电池车身一体化手艺、自研的X-EEA 电子电气架构、XNGP智能驾驶软件系统等的搭载，既可以实现快充、电池结构优化、都会场景辅助驾驶等多样功效，也为生产制造降低了成本。

官方数据显示，扶摇架构可将整车硬件含动力系统成本下降约25%，而动力电池融合进整车架构后，也会对成本带来40%-50%的下降。

另一方面，自2022年下半年开启从高速场景转向都会场景的测试之后，小鹏在今年3月31日通过Xmart OS 4.2.0的推送，正式在上海、深圳和广州的高精舆图笼罩区域开放了点到点的都会NGP；在无高精舆图笼罩区域，小鹏则率先开放了跨线绕行、识别红绿灯并直行通过路口的功效。

本月，小鹏还将正式推送高速NGP 2.0，并预计在2023 年以内实现高速场景每千公里接受次数小于1次。

若是说蔚来、小鹏正在加深自身此前结构的优势，那么对于即将加入纯电混战的理想，则会是一次举行“从0到1”的开拓。其中，能耗与补能，既是理想纯电车的*磨练，也是其竞争力的最主要组成。

首先在能耗方面，理想汽车总裁、总工程师马东辉曾在果然采访中示意，理想希望从设计上降低风阻、提高纯电车的能源使用效率。而这背后的难点在于，若何在风阻和空间之间取得平衡。

由于理想自觉展初期便找好了“面向家庭用户做家庭用车”的定位，车内大空间是理想难以舍弃的产物特质，但大空间又一定在物理上导致风阻的上升，需要理想团队通过有机连系来处置。

其次在补能上，理想则计划接纳“800V高压平台+自建超充站”的结构，来实现“里应外合”。

今年4月上海车展，理想果然了自己的800V超充纯电解决方案，连系基于第三代功率半导体的高压电驱系统、具备4C充电能力的麒麟电池、宽温域的热治理系统和4C超充网络，或可实现‘充电10分钟，续航400公里’的充电体验。

同时，理想也注释了鼎力投入超充网络建设的刻意。停止5月29日，理想已在天下建设了25座超充站；按计划，理想年底前共将建成300个高速充电场站，2025年底前建成3000个充电场站。而出于对用户体验的考量，理想还为自家充电站标配了一颗128TOPS的算力芯片和4颗摄像头，一步配齐车辆占位识别、平安隐患识别等功效，甚至可以举行远程OTA升级。

不外，无论是风阻、800V平台照样超充网络，都只能算是理想在纯电上的自我突破和追齐进度。以上设置想要实现功效的落地和较好地知足消费者需求，还需要时间积累，同时这些结构放在行业中能否具备竞争力，尚有待现实验证。

除了做好从增程到纯电的手艺贮备，理想也还在追赶智能驾驶方面的进度。

现在，理想已经进入了通过大模子AI算法、脱节高精舆图依赖、从高速场景走向都会场景的3.0阶段。针对都会NOA导航辅助驾驶，理想也喊出了提前至今年6月开启内测、年底笼罩100座都会、终身免费三大目的，其中百座都会的目的，是现在都会NOA赛道中最为激进的。

也就是说，接下来“蔚小理”谁能在智能驾驶领域跑得*，便要看都会蹊径辅助驾驶的落地速率。而从现实形势来看，现实销量显示也将影响智能驾驶的希望。

不难看出，“蔚小理”现在的手艺比拼，已经进入了既想保持差异化优势、又想补齐短板、打造综合实力的要害阶段。这背后是他们正面临着新能源汽车行业下半场的竞争压力。

03 跑进决赛圈的“蔚小理”，事实靠什么取胜？

“蔚小理”现在正试图保持着百米冲刺的速率，来跑赢一场马拉松竞赛的后半段。

首先，随着新能源汽车渗透率的不停提升，新能源行业的整体增速却最先趋于平缓。中国汽车流通协会数据显示，2023年1-4月，新能源市场销量达184.1万辆，市场渗透率达31.3%；但市场增速为35.8%，相对于2021年、2022年高达169.2%和90.1%的增速有所降低。

对此，李想曾指出“三家新势力的节奏和行业爆炸性的增进泛起了一个错配”——在行业整体增速较快的2022年，蔚小理的生长重心主要围绕着降低原质料涨价带来的影响、稳固供应链以保障生产交付、调整爬坡节奏、调整谋划效率等；直到2023年，新势力们逐渐最先向第二代产物过渡，消费者却在新能源津贴政策退市后、特斯拉带头打价钱战、车企不得不追随的靠山下，暂时进入了整体张望的阶段。

这就要求蔚来、小鹏和理想等车企实时判断清晰行业的转变，并准备更长周期的计划、提前思量未来种种因素的影响，既不能跑太慢被镌汰，也不能跑乱了节奏、或者跑太急栽了跟斗。

其次，进入2023年，蔚小理还需要时刻盯住自己的对手，不仅包罗*玩家比亚迪、特斯拉，也包罗全力追赶的新势力雄师，还包罗虽仍在起劲顺应新赛道，但一身肌肉、耐力持久、家底雄厚的传统车企们。

先看看销量遥遥*的比亚迪、特斯拉，前者亮出“油电同价”的旌旗，正掌控着30万元以下纯电车市场的订价权；后者于年头掀起的价钱战，也已经被证实是快速占领市场份额、改变市场节奏甚至名目的有用手段。

随着规模效应的进一步出现，两位头部玩家将拥有越来越多的天真性，即凭证行业情形、消费者态度等的转变，实时调整销售计谋。

在他们死后的新势力第二梯队中，虽然威马、爱驰等品牌已经岌岌可危，但也跑出了哪吒汽车、广汽埃安等品牌。其中，虽然哪吒的主力车型售价偏低，但销量冲劲并不能小觑。2022年，哪吒取得了累计销量15.2万台的成就，是*年销量突破15万台的新势力品牌；

在他们死后的新势力第二梯队中，虽然威马、爱驰等品牌已经岌岌可危，但也跑出了哪吒汽车、广汽埃安等品牌。其中，虽然哪吒的主力车型售价偏低，但销量冲劲并不能小觑。2022年，哪吒取得了累计销量15.2万台的成就，是*年销量突破15万台的新势力品牌；2023年1-5月，哪吒的月交付水平也已经稳固在1万台以上，其中5月销量达13029台，同比增进18%。

广汽团体旗下的高端新能源品牌广汽埃安，5月则实现销量45003辆，是延续第三个月单月销量突破4万，势头凶猛。已成为新能源汽车赛道上不能忽视的一家车企。

此外，以BBA为代表的传统车企们，在新能源赛道中的存在感越来越强。以飞跃为例，5月尾中型纯电SUVEQE SUV正式上市，48.6万元的起售价已经低于品牌内同级别燃油车型GLE，释放出了飞跃逐渐向电动车转型的诚意和刻意。

另由于EQE的订价可直接对标蔚来ES7/ES8等车型，这也被业内以为是飞跃正视海内造车新势力的最先。

来自对手的压力不止集中于计谋和规模上，也还直接体现在同价钱区间产物的竞争上。

以小鹏G6为例，其竞争对手不只有特斯拉Model Y、比亚迪唐，还将与新势力深蓝S7、以及传统品牌的奥迪Q5 e-tron、飞跃EQE SUV等产物同台竞技。对于同为中型SUV的新款ES6来说，处境是一样的。

而在小鹏和理想都盯住的新能源MPV赛道，也已是一片红海，除了要应对岚图梦想家、极氪009和传祺M8等先发玩家的围堵之外，还要面临相互产物的竞争，能否争取到优势照样一个未知数。

对手越多、越幻化莫测，蔚小理则越需要看清自己、理顺前进思绪。是要坚守定位照样扩大用户群体，要耐久手艺结构照样毛利率，要求稳照样求突破，都是蔚小理接下来需要想清晰的问题。

对于蔚来来说，同时打出“用户体验至上”和“高端车海战术”两张牌，一直以来都是不小的肩负。一方面，换电站的投入成本和运营成本都与日俱增，另一方面，蔚来在30-60万元的赛道挤下了8款车型，但在个性、场景和定位上的差异，能否争取到用户的知足，也尚有待考量。

2023年*季度财报公布后，小鹏提出了四序度月交付量超2万台的目的。对此，小鹏寄希望于6月即将上市的走量车型SUV车型G6。

由于G6的最终价钱未定，小鹏在2023年后三季度关于“规模优先”强调，有可能意味着牺牲短期利润来扩大销量，毛利率的改善则需要在P7、P7i、G6、甚至MPV车型都交付、产物组合改善后才气看到效果。

至于理想，增程车型的脱销，既是动力也是压力。一方面，在增程车过往很好地解决了里程焦虑的基础上，用户会对理想纯电车型的续航提出更严酷的要求。另一方面，L9、L8、L7已受到“套娃式更新”的质疑，理想或需要进一步拉大矩阵中产物的差距，通过强调油电同价的性价比，或者提升智能化体验，来更延续地吸引用户关注。

总的来看，对于蔚来、小鹏和理想三家车企来说，现在已进入到“前有强敌、后有追兵”的行业挑战之中，同时这三家品牌也已遇到了各自的瓶颈期，在这样的靠山下，“蔚小理”需要更快做好调整，以便应对未来更多的挑战。

也正若何小鹏所言，“我们没有退路，必须破釜沉舟，勇往直前。”

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